Günlük Strateji Bülteni
Transkript
Günlük Strateji Bülteni
Günlük Strateji Bülteni 04 Şubat 2016 Perşembe Piyasa Verileri Piyasalara Bakış Endeksler 3 Şubat %Değ. Ybb BIST100 73.267,4 1,0% 2,1% BIST030 89.749,9 1,2% 2,7% VIOP030 Endeks 90.500,0 1,5% 1,6% S&P 500 1.912,5 0,5% -6,4% DJI 16.336,7 1,1% -6,2% DAX 9.434,8 -1,5% -12,2% RTS 697,0 -0,6% -7,9% 3 Şubat %Değ. Ybb Parite USD/TRY 2,9185 0,0% 0,1% EUR/TRY 3,2384 0,2% 2,1% ($+€)/TRY 3,0785 0,1% 1,1% EUR/USD Emtia 1,1087 0,2% 2,0% 3 Şubat %Değ. Ybb Brent Petrol(bbl) 35,2 0,5% -8,6% Bakır ($/ton) 4.635,0 1,9% -1,5% Altın ($/ons) 1.142,6 0,0% 7,6% Gümüş ($/ons) 14,7 -0,2% 5,7% Performans ve işlem hacmi verileri Yükselenler (%) Düşenler ISATR 20% HZNDR (%) -16% GARAN Hacim (TL mn) 849 ARMDA 20% TRNSK -8% THYAO 520 PLASP 16% KAPLM -7% HALKB 329 ERSU 13% CMBTN -6% ISCTR 287 DESPC 12% EUHOL -5% AKBNK 261 BIST 100 ve Gösterge Endeksler İşlem Hacmi (Sağ, TRY mn) Bugün yurt içinde önemli bir veri açıklanmazken, yurt dışında Avrupa piyasalarının açılışında saat 10:00’da Avrupa Merkez Bankası Başkanı Draghi’nin konuşması var. Parasal genişlemeye ilişkin Mart ayını işaret eden Draghi’den gelecek açıklamalar, Avrupa piyasalarında ve kur tarafında fiyatlanacaktır. Ayrıca, bugün İngiltere Merkez Bankası faiz kararı toplantısını gerçekleştirecek. BOE’nin faiz oranları ve varlık alım programında değişiklik yapması beklenmiyor. Başkan Draghi’nin konuşmasına bağlı olarak BİST tarafında bu açıklamalarla birlikte hareketlilik görebiliriz. Ancak, dün ABD’den beklentilerin üzerinde gelen ADP özel sektör verisi sonrasında piyasaların, yarın ABD’den gelecek tarım dışı istihdam tarafına odaklanma olasılığı, BİST tarafında gün içinde stres yaratabilir. Ayrıca ABD’den gün sonuna doğru gelecek olan dayanıklı mal siparişleri verisi de bu stresi artırabilecek bir diğer önemli veri olacaktır. Asya piyasaları sabah itibariyle karışık bir seyir izlerken, Avrupa piyasalarının güne alımlarla başlaması beklenmektedir. ABD vadelileri ise pozitif bir açılışa işaret etmekte. Dün yukarı hareketini faiz ve kur tarafındaki gerileme desteğinde sürdüren BİST’in, bugün de yukarı eğilimini sürdürmesi beklenmelidir. 5.000 73.481 73.600 73.448 4.500 73.267 73.400 3.500 73.000 3.000 72.800 Sektör ve Şirket Haberleri 2.500 72.506 72.427 2.000 3.495,0 4.100,0 4.561,6 1.000 4.046,0 1.500 72.200 4.376,1 72.400 28/01 29/01 1/02 2/02 3/02 71.800 TÜİK Ocak ayı enflasyonunu açıkladı (-) 4.000 73.200 72.000 ABD'de açıklanan ISM imalat dışı PMI'nın Ocak ayında beklentinin altında 53,5 ile 2014 Şubat'tan bu yana en düşük seviyeye gerilemesi ülke ekonomine yönelik endişeleri arttırdı. Böylece dolar diğer önemli para birimleri karşısında değer kaybederken, ABD hisse senetleri ise dalgalı bir seyir izledi. Gün içerisinde artan satış baskısı ile gerileyen S&P 500 endeksi kapanışa doğru petrol fiyatlarındaki sert yükselişin etkisi ile toparlanarak günü artıda tamamladı. Avrupa borsaları ise dün bankacılık sektörü öncülüğünde gerileyerek düşüşünü üçüncü güne taşıdı. Euro’nun dolar karşısında yaklaşık %1,8 değer kazanmasının etkisi ile DAX endeksi üzerinde satış baskısı artış gösterdi. Ekonomi ve Politika Haberleri BIST-100 (Sol) 73.800 72.600 Güne 72.200 seviyesinin altından satıcılı bir başlangıç yapan Borsa İstanbul, açılış sonrasında beklentilerin hafif üzerinde %1.82 gerçekleşen Ocak ayı enflasyon rakamlarına rağmen toparlanarak 72.700 seviyeleri üzerine kadar yükseldi. Günün devamında da satışları 72.000 üzerinde karşılayarak yukarı denemelerine devam eden BİST, kur tarafındaki geri çekilme, Avrupa piyasalarındaki negatif eğilimin azalması ve faizlerdeki gerilemenin bankacılık hisselerine desteğiyle 73.600 seviyelerine kadar yükseldi. Gün sonunda gelen satışların ardından BİST kapanışını 73.267 seviyesinden gerçekleştirdi. Adana Çimento (ADANA) beyaz çimento üretimine yönelik 40 mn € yatırım yapacak (+) Tüpraş’ın (TUPRS) İzmit tesislerinde yangın çıktı (=) Kısa Kısa Şirket Haberleri: THYAO, ASELS 500 0 Takvim MSCI TR MSCI GOP MSCI GOP BANKALAR BIST BANKALAR 120 110 100 90 80 Tarih Ülke TSİ 4 Şub. Avro Bölgesi 10:00 4 Şub. İngiltere 14:00 Şub. İngiltere Merkez Bankası(BOE) Faiz Kararı 98,80 0,50% 0,50% 4 Şub. İngiltere 14:00 Şub. BOE Varlık Alım Hedefi 65,06 375 Mlr £ 375 Mlr £ 4 Şub. İngiltere 14:00 4 Şub. Türkiye 14:30 Oca. TÜFE Bazlı Reel Efektif Döviz Kuru 40,00 4 Şub. ABD 15:30 30 Oca. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98,39 283 Bin 278 Bin 4 Şub. ABD 17:00 Ara. Fabrika Siparişleri 87,10 -2,10% -0,20% 4 Şub. ABD 17:00 Ara. Dayanıklı Mal Siparişleri-Final 92,74 4 Şub. ABD 00:00 Dönem Veri Önem Beklenti Önceki ECB Başkanı Draghi'nin konuşması BOE Enflasyon Raporu -5,10% FED Mester konuşması 70 60 09.02.2015 09.04.2015 09.06.2015 09.08.2015 09.10.2015 09.12.2015 Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür. Sayfa 1 / 5 Makro Ekonomi & Politika 04 Şubat 2016 Perşembe TÜİK Ocak ayı enflasyonunu açıkladı (-) Ocak ayı enflasyonu piyasanın %1,70'lik piyasa beklentisinin üzerinde %1,82 seviyesinde gerçekleşti. Böylece enflasyon yıllık bazda %8,81'den %9,58'e yükselirken yıllık enflasyon Mayıs 2014’ten bu yana görülen en yüksek seviyede gerçekleşti. Yorum: Sağlık ve eğlence grubunun yüksek artışını giyim grubundaki düşüş sınırlayamadı. Kurdaki sakinleşmeye karşın, Ocak ayında yapılan vergi ayarlamalarının ve zamların etkisiyle gruplar bazında yaşanan yükseliş çekirdek enflasyondaki yükselişte etkili oldu. Bu nedenlerle hâlihazırda yüksek gerçekleşmesi beklenen Ocak enflasyonunun olumsuz hava koşulları nedeniyle yaş meyve sebze fiyatlarında yaşanan artışlar da eklenince manşet enflasyon beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Ocak ayında Rusya’nın Türkiye’den yaş sebze ve tavuk ithalatını durdurmasının gıda fiyatlarında düşüşe neden olabileceği beklentisine rağmen hava koşullarının yarattığı fiyat baskısı nedeniyle yurtiçinde bu etkiyi göremedik ancak, bu etkinin Şubat ayında gıda fiyatlarında düşüş şeklinde görebiliriz. Çekirdek enflasyonda yaşanan yükseliş manşet enflasyonda yukarı yönlü risklere işaret etmesi bakımından önemini koruyor. Ayrıca Şubat ve Mart aylarında baz etkisinin katkısıyla yıllık enflasyonda düşüş yaşanabilir. Ancak kurdaki hareket bu süreçte önemli görünüyor. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 2 / 5 Sektör & Şirket Haberleri 04 Şubat 2016 Perşembe Tüpraş’ın (TUPRS) İzmit tesislerinde yangın çıktı (=) Tüpraş'’ın İzmit tesislerinde ekipmanlarda oluşan arıza nedeni ile meydana gelen yangının devam ettiği ancak söz konusu yangının şirket operasyonlarını etkilemediği bildirildi. Adana Çimento (ADANA) beyaz çimento üretimine yönelik 40 mn € yatırım yapacak (+) Adana Çimento beyaz çimento üretimine yönelik 40 mn € yatırım yapacak. Yatırımın 2017 yılının ikinci yarısında devreye alınması planlanmakta. Yorum: Halihazıra 300 bin ton/yıl beyaz klinker kapasitesi bulunan şirketin, mevcut yatırımla beyaz klinker kapasitesini kabaca %100 artıracağını hesaplıyoruz. Beyaz çimentonun gri çimentoya göre daha katma değerli bir ürün olması nedeniyle yatırım kararının 2017 yılının 2. yarısından itibaren şirketin karlılığına olumlu katkı yapacağını, dolayısıyla da haberin hisseye etkisinin pozitif olacağını düşünüyoruz. Kısa Kısa Şirket Haberleri (=) Türk Hava Yolları (THYAO) : Şirket ile yaklaşık 17,500 çalışanını temsil eden Hava-İş Sendikası arasında yapılacak olan 25. Dönem Toplu İş Sözleşmesi görüşmelerine 10 Şubat 2016 Çarşamba günü saat 14:00'de Türk Hava Yolları A.O. Genel Müdürlük binasında başlanmasına karar verilmiştir. (=) Aselsan (ASELS) : Aselsan ile Savunma Sanayi Müsteşarlığı(SSM) arasında "TSK Çok Bantlı Sayısal Müşterek Telsiz Tedariki" sözleşmesi ile ilgili 8,67 mn euro tutarında ek sözleşme imzalandı. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 3 / 5 Haftalık Ajanda 04 Şubat 2016 Perşembe Tarih Ülke TSİ 4 Şub. Avro Bölgesi 10:00 4 Şub. İngiltere 4 Şub. Dönem Veri 14:00 Şub. İngiltere Merkez Bankası(BOE) Faiz Kararı 98,80 0,50% 0,50% İngiltere 14:00 Şub. BOE Varlık Alım Hedefi 65,06 375 Mlr £ 375 Mlr £ 4 Şub. İngiltere 14:00 4 Şub. Türkiye 14:30 Oca. TÜFE Bazlı Reel Efektif Döviz Kuru 40,00 4 Şub. ABD 15:30 30 Oca. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98,39 283 Bin 278 Bin 4 Şub. ABD 17:00 Ara. Fabrika Siparişleri 87,10 -2,10% -0,20% 4 Şub. ABD 17:00 Ara. Dayanıklı Mal Siparişleri-Final 92,74 4 Şub. ABD 00:00 5 Şub. Almanya 09:00 Ara. Fabrika Siparişleri- Aylık % 91,53 -0,50% 5 Şub. Almanya 09:00 Ara. Fabrika Siparişleri- (çalışma günü düzelt.-Yıllık %) 62,71 -1,50% 5 Şub. Fransa 09:45 Ara. Dış Ticaret Dengesi 61,11 5 Şub. ABD 15:30 Ara. Dış Ticaret Dengesi 84,68 -42,5 Mlr $ -42,4 Mlr $ 5 Şub. ABD 15:30 Oca. Tarım Dışı İstihdam 99,19 200 Bin 292 Bin 5 Şub. ABD 15:30 Oca. İşsizlik Oranı 89,27 5,00% 5,00% 5 Şub. Türkiye 18:00 Oca. Hazine Nakit Dengesi 50,00 8 Şub. Japonya 01:50 Ara. Cari Denge (BoP Bazlı) 95,56 1.143 Mlr Yen 8 Şub. Japonya 01:50 Ara. Dış Ticaret Dengesi (BoP Bazlı) 66,89 -271,5 Mlr Yen 8 Şub. Almanya 09:00 Ara. Sanayi Üretimi - Aylık %(mevs. düzelt.) 93,22 -0,30% 8 Şub. Almanya 09:00 Ara. Sanayi Üretimi - (çalışma günü düzelt.-Yıllık %) 67,80 0,10% 8 Şub. Türkiye 10:00 Ara. Sanayi Üretimi- Aylık % 60,00 -0,89% 8 Şub. Türkiye 10:00 Ara. Sanayi Üretimi- Yıllık % 60,00 3,45% 8 Şub. Avro Bölgesi 11:30 Şub. Sentix Yatırımcı Güven Endeksi 11,63 9,60 8 Şub. Türkiye 4Ç15 ADANA, UNYEC, MARDIN 4Ç15 Finansal Sonuçları Önem Beklenti Önceki ECB Başkanı Draghi'nin konuşması BOE Enflasyon Raporu -5,10% FED Mester konuşması 1,50% 2,10% -4,6 Mlr € 8 Şub. Çin 9 Şub. Almanya 09:00 Ara. Dış Ticaret Dengesi 61,02 20,5 Mlr € 9 Şub. Almanya 09:00 Ara. İthalat-Aylık % 59,32 0,50% 9 Şub. Almanya 09:00 Ara. İhracat-Aylık % 52,54 1,70% 9 Şub. İngiltere 11:30 Ara. Dış Ticaret Dengesi 67,47 -3,17 Mlr £ Çin Borsası "Yeni Yıl" nedeniyle 8-12 Şubat dönemi kapalı olacak. 9 Şub. ABD 17:00 Ara. Toptan Stoklar- Aylık % 80,65 -0,30% 10 Şub. Japonya 01:50 Oca. ÜFE - Aylık % 46,67 -0,30% 10 Şub. Japonya 01:50 Oca. ÜFE - Yıllık % 92,22 -3,40% 10 Şub. Fransa 09:45 Ara. Sanayi Üretimi- Aylık % 97,22 -0,90% 10 Şub. Fransa 09:45 Ara. Sanayi Üretimi- Yıllık % 91,67 2,80% 10 Şub. İngiltere 11:30 Ara. Sanayi Üretimi- Aylık % 91,57 -0,70% 10 Şub. İngiltere 11:30 Ara. Sanayi Üretimi- Yıllık % 69,88 0,90% 10 Şub. ABD 14:00 5 Şub. MBA Mortgage Başvuruları(Haftalık) 92,31 10 Şub. ABD 21:00 Oca. Hazine Bütçe Dengesi 75,81 -14,4 Mlr $ Raporun tamamına ulaşmak için lütfen tıklayınız… Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 4 / 5 04 Şubat 2016 Perşembe Raporun tamamına ulaşmak için lütfen tıklayınız… www.vakifyatirim.com.tr Genel Müdürlük Akatlar Mah. Ebulula Mardin Cad. No: 18 Park Maya Sitesi F-2/A Blok Beşiktaş 34335 İstanbul (0212) 352 35 77 Araştırma ve Strateji Sezai ŞAKLAROĞLU Selahattin AYDIN Tuğba SAYGIN Serap KAYA Genel Müdürlük Pazarlama Menkul Kıymet İşlem Aracılığı Türev Araçlar İşlem Aracılığı Mesut ÖZKAYA Yunus Uğurhan ÖZZEYBEK Fatih SORAL Vakıf Yatırım A.Ş Şube Bilgileri ANKARA ŞUBESİ İZMİR ŞUBESİ Barbaros Mah. Tunalı Hilmi Cad. No: 75 06680 Kavaklıdere/Ankara Fevzipaşa Bulvarı No:141 Kat:7 Basmane, 35260 Konak/İzmir KONYA ŞUBESİ Şemsi Tebrizi Mah. Hükümet Meydanı 1. Vakıf İş Hanı Kat:1 No:33 D:109 42010 Karatay/Konya 0312 468 09 00 0232 483 98 44 0332 350 86 28 KIZILAY ŞUBESİ Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır İzmir Cad. No:6 Kat:5 Kızılay 06400 Çankaya/ Ankara ANTALYA ŞUBESİ BURSA ŞUBESİ Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 5 / 5 Tahıl pazarı Mah. Amenderes Bulvarı Yüce 2 Apt. No:31 Kat:1 D2/A 07025 Atatürk Cad. Vakıf Finans Center No:70 Kat:3 Muratpaşa/Antalya Heykel, 16010 Osmangazi/Bursa